貨基“寶寶”收益大幅縮水

　　市場上在售的貨基“寶寶”中，7日年化收益率5%以上的已難尋覓蹤跡。伴隨市場流動性的寬松，超5%的貨基“寶寶”也很難實現。

　　在投資者面對余額理財不知道投資哪款產品的時候，互聯網金融又吹來“保險理財產品”，收益率超6%，更有一些預期收益率達7%，一時推出，吸引了不少投資者搶購。

　　不過，銀行理財師提醒，一枝獨秀的互聯網保險理財產品盡管收益趕超貨基“寶寶”，不過此類保險產品的流動性問題值得投資者注意。

　　徐蒙

　　市場行情：

　　曾經貨基“寶寶”風光無限

　　在去年余額寶的帶動下，百度理財、微信理財通、蘇寧零錢寶等大量理財類“寶寶”產品橫空出世。一時間，全國上下掀起了“寶寶”的銷售熱潮。

　　今年以來，互聯網“寶寶”們的表現也讓不少投資者大失所望。繼“破6”、“破5”之后，包括余額寶、零錢寶、理財通等在內的互聯網“寶寶”們的七日年化收益率持續緩慢下行，大部分“寶寶”年化收益率進入“4%”時代。

　　拿余額寶這個曾經的“理財神器”來說，近一個月內，余額寶都沒有沖上4.2%，而收益率相對較高的零錢寶、理財通連4.5%也未達到。

　　一直熱衷“寶寶”理財的市民莫先生表示他也不愿意在一條道上走到黑，他已經開始關注新品種理財了，希望能找到更好的選擇。

　　進入下半年，面對貨基“寶寶”持續走低的境況，有的投資者開始在銀行尋找可靠的理財產品。“你們這兒收益率稍微高一點的理財產品有哪些？”前往銀行購買理財產品，投資者大都會問理財師這個問題，希望能搜羅到一款合心意的理財產品來替代此前的“寶寶”投資，因為跟貨基“寶寶”相比，銀行理財產品雖然也是下行的趨勢，但是至少大部分都還保留在“5%”時代。

　　市場行情：

　　現在保險搶了“寶寶”風頭

　　根據某網站統計顯示，目前包括阿里、京東、網易、百度等均已推出各自的保險理財產品，大多數預期收益率超過6%。

　　比如阿里最早推出的“娛樂寶”就是一款投連險產品，以7%的預期收益率和100元的門檻吸引了數十萬投資者的參與，支付寶招財寶理財平臺上出現4只保險產品，收益率均超6.5%；京東日前推出的“珠江人壽安贏一號終身壽險(萬能型)”，預期年化收益率為6.5%，此前推出保險產品最高收益達到7%；網易更是每周二有“超級理財日”，推出“定活保”產品；百度金融前期聯合光大銀行、光大永明保險推出類定期保險理財“百賺180天”，預期收益率6.5%。

　　此外弘康人壽、珠江人壽等各大壽險公司的淘寶店也都推出過預期收益率超過6%的保險理財產品。

　　據悉，這些保險理財產品不少在開售當天就被搶購一空。相比銀行理財產品，互聯網保險產品不僅收益率有優勢，而且門檻相對較低。目前大部分互聯網保險理財產品起購金額為1000元，少數低至1元，而銀行理財產品起購門檻動輒5萬元。

　　投資建議：

　　流動性差且收益未必能實現

　　“之前我一直把錢放在銀行的貨幣基金里的，工作日可以實時提現，但現在收益一直不見起色，就想著要是有收益高的產品，就拿部分錢出來投資，前幾天看到網上有一款保險理財產品賣得很快收益率達到了6.5%，我就抓緊機會，選擇了其中一款半年期的產品。”投資者林女士表示。

　　和目前平庸表現的貨基“寶寶”相比，保險理財產品表現突出，有理財分析師指出，此類產品歸根到底是保險類產品，在追高收益的同時應關注流動性風險，一旦選擇中途退保損失也大，有些產品最高退出費達到10%，需要小伙伴們擦亮雙眼。

　　銀行理財師支招，投資者在面對這些產品時，要把握兩個點：一是看清產品本質，了解預期收益的“含金量”，是否連本金都無法保障。二是把握產品的流動性與“早退”成本。

　　“目前市場上多數互聯網保險理財產品需要運作1年之后才可以自由退出，而極少數持有超過1個月就可以退出的產品，預期收益率也偏低，流動性無法與貨幣基金相比。”一家國有銀行理財經理表示。

　　除此之外，投資者關心的還有此類保險理財產品的高收益能否兌現？筆者采訪了解到，對投資者來說，必須了解所謂的預期年化收益率6%并不能當做保證收益，大多數掛鉤萬能險的產品僅承諾具有1.75%-2.5%的保底收益，能否達到預期的收益還需要看公司的具體運作情況，要知道，給出的超6%收益其實是互聯網保險理財產品的營銷方式之一而已。

原標題: 互聯網保險理財收益超6%中途退保損失大